理解銀行的流動(dòng)性風(fēng)險(xiǎn)及其管理手段

在銀行的運(yùn)營(yíng)過(guò)程中，流動(dòng)性風(fēng)險(xiǎn)是一個(gè)不容忽視的關(guān)鍵問(wèn)題。所謂流動(dòng)性風(fēng)險(xiǎn)，指的是銀行無(wú)法及時(shí)獲得充足資金或無(wú)法以合理成本及時(shí)獲得充足資金以應(yīng)對(duì)資產(chǎn)增長(zhǎng)或支付到期債務(wù)的風(fēng)險(xiǎn)。這種風(fēng)險(xiǎn)可能源于多種因素，對(duì)銀行的穩(wěn)健運(yùn)營(yíng)構(gòu)成嚴(yán)重威脅。

引發(fā)銀行流動(dòng)性風(fēng)險(xiǎn)的因素較為復(fù)雜。從資產(chǎn)端來(lái)看，貸款集中到期、大量不良資產(chǎn)的出現(xiàn)等情況會(huì)導(dǎo)致銀行資金回籠困難。當(dāng)眾多貸款客戶在同一時(shí)期還款困難，銀行原本預(yù)期收回的資金無(wú)法按時(shí)到賬，就會(huì)影響銀行的資金流動(dòng)性。例如，在經(jīng)濟(jì)下行周期，企業(yè)經(jīng)營(yíng)困難，可能出現(xiàn)大面積的貸款違約，使得銀行資金被大量占用，無(wú)法及時(shí)調(diào)配。從負(fù)債端而言，存款人集中提取存款是常見(jiàn)的風(fēng)險(xiǎn)因素。如果儲(chǔ)戶對(duì)銀行的信心下降，或者市場(chǎng)上出現(xiàn)一些不利傳聞，可能引發(fā)儲(chǔ)戶的恐慌心理，導(dǎo)致他們紛紛前往銀行提取存款。此外，金融市場(chǎng)的波動(dòng)也會(huì)影響銀行的融資能力，當(dāng)市場(chǎng)資金緊張時(shí)，銀行可能難以以合理的成本從市場(chǎng)上融入資金。

為了有效管理流動(dòng)性風(fēng)險(xiǎn)，銀行通常會(huì)采取一系列手段。首先是流動(dòng)性監(jiān)測(cè)與預(yù)警。銀行會(huì)建立完善的流動(dòng)性監(jiān)測(cè)指標(biāo)體系，對(duì)各項(xiàng)流動(dòng)性指標(biāo)進(jìn)行實(shí)時(shí)監(jiān)控。常見(jiàn)的指標(biāo)包括流動(dòng)性覆蓋率、凈穩(wěn)定資金比例等。流動(dòng)性覆蓋率衡量銀行在壓力情景下，優(yōu)質(zhì)流動(dòng)性資產(chǎn)能否滿足未來(lái)30天的流動(dòng)性需求；凈穩(wěn)定資金比例則反映銀行長(zhǎng)期穩(wěn)定資金來(lái)源對(duì)其表內(nèi)外資產(chǎn)業(yè)務(wù)發(fā)展的支持能力。通過(guò)對(duì)這些指標(biāo)的監(jiān)測(cè)，銀行可以及時(shí)發(fā)現(xiàn)潛在的流動(dòng)性風(fēng)險(xiǎn)，并采取相應(yīng)的措施。

資產(chǎn)負(fù)債管理也是重要的管理手段之一。銀行會(huì)合理安排資產(chǎn)和負(fù)債的期限結(jié)構(gòu)，避免出現(xiàn)資產(chǎn)負(fù)債期限錯(cuò)配過(guò)于嚴(yán)重的情況。例如，銀行會(huì)盡量使長(zhǎng)期資產(chǎn)與長(zhǎng)期負(fù)債相匹配，短期資產(chǎn)與短期負(fù)債相匹配。同時(shí)，銀行還會(huì)優(yōu)化資產(chǎn)配置，增加流動(dòng)性較強(qiáng)的資產(chǎn)占比，如現(xiàn)金、國(guó)債等。這樣在面臨流動(dòng)性需求時(shí)，銀行可以迅速變現(xiàn)這些資產(chǎn)來(lái)滿足資金需求。

融資管理同樣不可或缺。銀行會(huì)拓展多元化的融資渠道，降低對(duì)單一融資渠道的依賴。除了傳統(tǒng)的存款業(yè)務(wù)，銀行還會(huì)通過(guò)發(fā)行金融債券、同業(yè)拆借等方式融入資金。在市場(chǎng)資金充裕時(shí)，銀行會(huì)提前儲(chǔ)備一定的資金，以應(yīng)對(duì)可能出現(xiàn)的資金緊張局面。

以下是對(duì)上述流動(dòng)性風(fēng)險(xiǎn)管理手段的簡(jiǎn)單對(duì)比：

通過(guò)這些管理手段的綜合運(yùn)用，銀行可以在一定程度上降低流動(dòng)性風(fēng)險(xiǎn)，保障自身的穩(wěn)健運(yùn)營(yíng)，為金融市場(chǎng)的穩(wěn)定發(fā)展做出貢獻(xiàn)。

【免責(zé)聲明】本文僅代表作者本人觀點(diǎn)，與和訊網(wǎng)無(wú)關(guān)。和訊網(wǎng)站對(duì)文中陳述、觀點(diǎn)判斷保持中立，不對(duì)所包含內(nèi)容的準(zhǔn)確性、可靠性或完整性提供任何明示或暗示的保證。請(qǐng)讀者僅作參考，并請(qǐng)自行承擔(dān)全部責(zé)任。郵箱：news_center@staff.hexun.com